声音

会计精神:徒劳的四个故事

现在注册

本专栏分析了我们认为不应进行的四项当前对不适当目标的徒劳追求。

谢尔曼·坦克斯(再次)

我们在2012年8月的专栏文章中批评了D-Calif。议员布拉德·谢尔曼(Brad Sherman)向财务会计准则委员会发送的一封简单信件,要求该委员会保留表外融资,以避免他担心会因(得到这个)揭示有关租赁负债的真相。不幸的是,他以自己是一名注册会计师的身份为所有CPA的声誉蒙上了烙印。

他又来了。去年9月,他给FASB写了一封更为简单的信,要求FASB恢复将所有研发成本资本化的做法。 (财务会计准则委员会评论信第4号 对于项目2016-290。)

谢尔曼在2016年4月给美国证券交易委员会主席玛丽·乔·怀特(Mary Jo White)的一封尴尬而含糊的信中写道:“财务会计准则委员会对我对《财务会计准则第2号声明》(FASB)的回应不足2')。我敦促您利用您的监督权限来采取行动,以使FASB 2号现代化。”他显然不理解自己和SEC主席都不应该直接干预董事会的正当程序。

谢尔曼对FASB的无理论点是基于他引用了埃尔登·亨德里克森(Eldon Hendriksen)的数十年历史而已过时的会计理论教科书(他的名字拼写错误)的一句话。他没有引用哪个版本,日期或页面,也没有描述上下文,而是引用了埃尔登很久以前写的一段话,说R&D成本应与未来收入相匹配。

谢尔曼随后断言:“几乎每个会计理论家都会得出类似的结论。”他完全没有根据,因为没有权威的理论书籍,尤其是1980年前FASB的概念框架项目否认匹配的任何著作。此外,没有现代的理论家值得谢尔曼的总结。

实际上,理论表明,基于成本的措施会产生误导。一方面,成功的R&D的努力所产生的资产具有现金产生能力,而其成本无法充分描述。另一方面,不成功的努力的费用显然是支出,因为它们不产生任何资产。因此,如果Sherman确实想要有用的会计,他应该鼓励FASB要求报告R&按市场价值计算的D资产。

最重要的是,他的来信显示出有限的财务报告专业知识,并显示出他是在为那些希望通过制作可操纵日记账而不是增加实际收入来增加报告收益的经理进行游说。

谢尔曼的恳求是徒劳的,因为他的动机像平板玻璃一样透明。

CGMA实用程序

美国注册会计师协会(CPA)并未向其成员透露任何信息,但仍会继续推广CGMA,尽管如果/当其实施被确定与英国法律相抵触时,整个协议可能会崩溃。

具体来说,该国枢密院已收到可信的指控,称特许管理会计师协会的董事会在其与AICPA参与合资企业并允许AICPA成员展示CGMA时非法超过了官方授予的权力。首字母缩写词,未通过考试。

去年7月,当CIMA的首席执行官Charles Tilley在AICPA的投票程序之后不久辞职时,英国的情况进一步恶化(请参阅“ 注册会计师合并投票结果:所有人都输了”,《今日会计》,2016年8月)。看来他已准备好在即将合并的AICPA / CIMA合并实体中担任重要职务,但他转瞬即逝,这让池塘两旁的观察者都感到惊讶。

当然,枢密院确定发生不法行为将完全抹杀AICPA精英们为CGMA概念合法性而进行的非常昂贵,但徒劳无功,基于错误信息的竞选活动。

经常被伪装成新闻,不断有大量的PR发布吹捧着,那些愿意为自己的名字加上“ CGMA”的费用的注册会计师比没有注册的会计师更有能力。这些努力没有提供帮助,而是制作了两个透明图像。

首先,他们强烈暗示那些拒绝参加该计划的人是二等会员,尽管事实恰恰相反。另一则是大胆的说法,即从未通过考试的CGMA会在事实使我们得出结论认为他们在其他方面也充满了技巧。 (顺便说一句-为什么自2015年首次提供CGMA考试结果以来,研究所还没有发布过任何结果?)

我们得出的结论是,没有意识到自己被AICPA所利用的CGMA缺乏洞察力,因此容易被骗。至于许多其他有意参加这个伪装的人,他们的巨大错误是假定其他人都是易受骗的。

我们最强烈的批评仍然针对那些设想这种徒劳无益的尝试来凭空想出特殊能力幻想的人。幸运的是,它已经完全失败了。

收敛?

美国证券交易委员会前主席玛丽·乔·怀特(Mary Jo White)忍不住要告终徒劳的“融合”,这将使GAAP走向IFRS。我们认为她的信息是她在2014年所造成的灾难中最后一次淡淡的回响,当时这位不愿透露姓名的“ SEC高级官员”迫使金融会计基金会向国际会计标准委员会的基金会拨款100万美元。这种压力使FASB与她的关系紧张,并且对当时的首席会计师在政府部门的职业没有任何帮助。

我们不知道新任SEC主席提名人杰伊·克莱顿(Jay Clayton)对国际融合的看法,但我们不希望有任何依靠离岸财务报告准则制定机构的提议在当前受到任何人的欢迎行政。

话虽如此,我们强烈赞成将美国公认会计准则(GAAP)趋向于生成财务报告的目标,该报告必须包含事实,全部事实和事实。 SEC可以通过鼓励FASB积极追求新的总体战略目标来帮助提高市场效率。

las,相反,董事会将较小的问题放在了更高的优先级。请继续阅读...。

财务会计准则委员会的填充

财务会计准则委员会的简化计划产生了一系列超窄标准,旨在减少经理和审计师编制财务报告的工作,我们对此感到沮丧。我们感到困惑的是,董事会在浪费宝贵的时间和资源,而不是将其用于进行改革以帮助用户从这些报告中提取更多有用的信息。

我们知道这是一张原始图片,但我们一直在思考Nero摆弄时罗马在燃烧。我们有这六个原因。

  • 财务会计准则委员会调整了递延所得税会计,但没有采取任何措施来修正其三重缺陷的整体方法。首先,现有的做法无可否认地夸大了税费和递延负债,从而使决策者和资本市场看不到真相。其次,如果/当国会投票通过降低税率时,所有递延负债将在法律颁布后立即生效,而不是在其真正生效时立即大幅减少,税后GAAP收入也将相应增加。第三,如果/当国外利润被清算回国时,同样的收入增加也会发生。 财务会计准则委员会应该忘记这些小问题,而要面对这些大问题。
  • 董事会对基于股份的报酬核算进行了温和的修改,而没有根据授予日期的值来修正因报酬而产生的不完全收益指标。这种做法是有缺陷的,因为它没有报告因股本和期权价值的后续变化而引起的其他经济影响。相反,如果雇主最初将补偿性工具按其市场价值确认为衍生负债,然后继续将其标记在市场上,直至其失效或被行使,则将报告更完整的实际结果。这种方法不仅会揭示这些计划产生的不稳定的义务,而且还将全部补偿成本包括在收益中。现在已经过去了,以推翻FASB在1990年代为帮助保持私营部门制定标准的权威而进行的政治妥协。
  • 财务会计准则委员会最近解决了股权法中的一个小问题。由于任何投资对象的调整后报告GAAP净收入都是可疑衡量指标的毫无意义的汇总,因此将其部分份额添加到权益法投资者的资产和收益中的做法可能无法帮助报表使用者评估该投资的未来现金流量。取而代之的是,董事会应该消除这种可恶的方法,并要求所有未合并的股本证券投资均按市场价值报告。
  • 董事会最近调整了雇主对养老金成本的会计处理。实际上,它应该消除整个30多年前精心设计的,旨在降低成本的可操纵性计划,该计划故意将有用的信息排除在财务报表之外。现在是时候放弃这种政治妥协了,我们被认为是FASB历史上最糟糕的一次。
  • 当FASB决定将债务发行成本视作负债而不是资产时,错过了另一个真正改善的机会。特别是,它本来应该也应该将这些成本视为支出,因为它们既不创造资产也不熄灭负债。取而代之的是,FASB所完成的所有工作都是用另一种无法辩解的误导性处理来代替。
  • 董事会还通过将市场定义为可变现净值,修改了成本或市场成本较低的库存核算方法。可以肯定的是,它应该只是采用按市值计价来说明全部事实。

因此,我们呼吁FASB的同事维护其相当大的政治独立性,并通过大幅改善财务报表将资本市场效率放在第一位。由于基于价值的报告可以弥补GAAP的大多数缺点,因此扩大其使用范围是提高效率的最佳方法。

简而言之,浪费FASB的脑力和金钱试图减少准备无信息的财务报表的成本是徒劳的。

结论

我们认为,财务报告面临许多实际问题,需要实际解决方案。现在。这种状况使所有其他可悲的徒劳的追求毫无意义。

对于本文的转载和许可请求, 点击这里.
会计准则 财务报告 国际财务报告准则 财务会计准则委员会
今日的更多信息